Таблица 2.9
Расчет и анализ относительных коэффициентов
финансовой устойчивости
тыс.руб.
Показатель
На начало периода
На конец периода
Абсолютное отклонение
(+,-)
Темп роста
%
1. Имущество предприятия (В)
22197
22124
-73
99,67
2. Источники собственных средств (капитал и резервы) (ИС)
16704
16828
124
100,74
3. Краткосрочные пассивы (Кt)
5493
5296
-197
96,41
4. Долгосрочные пассивы (КТ)
-
5. Итого заемных средств (Кt+КT)
6. Внеоборотные активы (F)
13595
13965
370
102,72
7. Оборотные активы (Ra)
7363
6920
-443
93,98
8. Запасы и затраты (Z)
5398
4246
-1152
78,66
9. Собственные оборотные средства (ЕС) [2-6]
3109
2863
-246
92,09
Коэффициент
Интервал оптимальных значений
На начало
периода
10. Автономии (Ка) [2:1]
>0,5
0,75
0,76
0,01
101,07
11. Соотношения заемных и собственных средств (КЗ/С) [5:2]
<0,7
0,33
0,31
-0,02
95,70
12. Обеспеченности собственными средствами (КО) [9:7]
0,1
0,42
0,41
-0,01
97,98
13. Маневренности (КМ) [9:2]
0,20,5
0,19
0,17
91,41
14. Соотношения мобильных иммобилизованных средств (КМ/И) [7:6]
0,54
0,50
-0,04
91,49
15. Имущества производственного назначения (КП.ИМ) [(6+8):1]
0,5
0,86
0,82
96,20
16. Прогноза банкротства (КПБ)
0,08
0,07
87,13
Платежеспособность предприятия определяется его возможностью и способностью своевременно и полностью выполнять платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных и иных операций денежного характера. Платежеспособность влияет на формы и условия коммерческих сделок, в том числе на возможность получения кредита.
Ликвидность предприятия определяется наличием у него ликвидных средств, к которым относятся наличные деньги, денежные средства на счетах в банках и легкореализуемые элементы оборотных ресурсов. Ликвидность отражает способность предприятия в любой момент совершать необходимые расходы.
Ликвидность и платежеспособность как экономические категории не тождественны, но на практике они тесно взаимосвязаны между собой.
Ликвидность предприятия отражает платежеспособность по долговым обязательствам. Неспособность предприятия погасить свои долговые обязательства перед кредиторами и бюджетом приводит его к банкротству. Основаниями для признания предприятия банкротом являются не только невыполнение им в течение нескольких месяцев своих обязательств перед бюджетом, но и невыполнение требований юридических и физических лиц, имеющих к нему финансовые или имущественные претензии.
Улучшение платежеспособности предприятия неразрывно связано с политикой управления оборотным капиталом, которая нацелена на минимизацию финансовых обязательств. Прибыль — долгосрочная цель, но в краткосрочном плане даже прибыльное предприятие может обанкротиться из-за отсутствия денежных средств.
Для оценки платежеспособности и ликвидности могут быть использованы следующие основные приемы (рис. 6):
Рис. 6. Приемы проведения оценки платежеспособности
и ликвидности предприятия
При анализе ликвидности баланса проводится сравнение активов, сгруппированных по степени их ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения. Расчет и анализ коэффициентов ликвидности позволяет выявить степень обеспеченности текущих обязательств ликвидными средствами.
Оценка ликвидности баланса. Главная задача оценки ликвидности баланса — определить величину покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму (ликвидность) соответствует сроку погашения обязательств (срочности возврата).
Для проведения анализа актив и пассив баланса группируются (рис. 6) по следующим признакам:
- по степени убывания ликвидности (актив);
- по степени срочности оплаты (погашения) (пассив).
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18
