Показатель
2006
2007
2008
Количество сотрудников
157
359
407
Количество филиалов, шт.
29
66
72
Количество новых сделок, шт.
3789
5424
6189
Клиентская база
2613
4089
5571
Рисунок 1 – Чистая прибыль Лизинговой компании «УРАЛСИБ» 2006–2008 гг[9].
2.2 Система риск–менеджмента в лизинговой компании «УРАЛСИБ»
Для обеспечения стабильного и эффективного управления в Лизинговой компании «УРАЛСИБ» значительное внимание уделяется формированию системы корпоративного управления, совершенствованию корпоративных процедур и внутренней нормативной базы, становлению системы анализа и управления рисками. Совет Директоров, система Комитетов и Правление позволяют осуществлять корпоративное управление в соответствии с передовыми международными стандартами.
Управление рисками (риск-менеджмент; англ. Risk management) – процесс принятия и выполнения управленческих решений, направленных на снижение вероятности возникновения неблагоприятного результата и минимизацию возможных потерь, вызванных его реализацией.
Под риском ликвидности понимается риск возникновения потерь вследствие неспособности компании обеспечить исполнение своих финансовых обязательств в полном объеме из-за возникновения дефицита ликвидных активов[10].
Казначейство Лизинговой компании «УРАЛСИБ» осуществляет оперативное управление риском ликвидности, направленное на поддержание текущей, среднесрочной и долгосрочной ликвидности. Основными инструментами управления являются построение ежедневного кэш-плана, подготовка gap-отчетов и установление ограничений (лимитов) на разрывы ликвидности, формирование портфелей (резервов) ликвидных активов разного уровня.
Активы и пассивы компании сбалансированы по срочности, нарушения gap-лимитов отсутствуют.
Валютный риск является риском возникновения потерь вследствие неблагоприятного изменения курсов иностранных валют по открытым позициям в иностранных валютах.
Таблица 3 – Структура активов и пассивов Лизинговой компании «УРАЛСИБ» по срочности[11].
Баланс/
срочность
До востребования
Менее 3-х мес.
От 3-х мес.
до года
От 1 до
3 лет
От 3 до
5 лет
Более 5 лет
Активы
587 146
10 517 139
9 744 822
12 320 160
4 312 309
3 346 480
Обязательства
22 198
8087 916
8 218 634
14 853 504
3 415 283
2 099 466
Нетто – позиция
564 949
2 429 222
1 526 187
2 533 343
897 026
1 247 014
Для снижения данного риска казначейство Лизинговой компании «УРАЛСИБ» устанавливает и контролирует соблюдение лимита открытой валютной позиции.
По результатам I квартала 2009 года короткая открытая валютная позиция в долларах и евро сократилась за счет досрочного погашения в начале 2009 года части кредитов и займов, номинированных в иностранной валюте.
Страховые риски.
Чтобы избежать рисков, связанных с повреждением либо утратой имущества, «Лизинговая компания УРАЛСИБ» работает только с аккредитованными страховыми компаниями.
Процентные риски.
Снижение среднего значения плавающих ставок Libor и Euribor по результатам 2008 года имело положительное влияние на размер процентных доходов, полученных по договорам лизинга в этом периоде.
Основной принцип компании в области управления процентным риском заключается в переносе риска на клиента (лизингополучателя): Лизинговая компания «УРАЛСИБ» предусматривает в договорах лизинга, финансируемых за счет кредитов с плавающей ставкой, права и обязанности сторон по пересмотру общей суммы договора и величины лизинговых платежей в случае увеличения ставки Libor/Euribor относительно ставки на дату подписания договора лизинга.
В 2008 году в связи со снижающимся трендом указанных плавающих ставок необходимость пересмотра условий соответствующих договоров лизинга отсутствовала.
Кредитная политика компании на 2009 год ориентирована на поддержание ликвидного и диверсифицированного лизингового портфеля, обеспечивающего доходность лизинговых операций, адекватную уровню принимаемого кредитного риска.
Таблица 4 – Валютная структура активов и пассивов Лизинговой компании «УРАЛСИБ»[12]
Баланс/срочность
Рубли
Доллары США
Евро
Итого
22 492 764
9 724 080
7 611 211
40 828 056
16 251 651
11 989 293
8 456 058
36 697 002
7 241 113
2 265 213
844 847
4 131 054
Кредитные риски.
Компания проводит систематический мониторинг кредитного качества активов. Одним из инструментов системы управления проблемной задолженностью является формирование и анализ реестра проблемных активов
(ПА) и потенциально проблемных активов (ППА).
1. Основной и безусловный признак отнесения актива к категории ПА– наличие просроченной задолженности по договору лизинга свыше 90 дней (nonperfoming loans).
2. Потенциально проблемные активы включают в себя договоры лизинга с просроченной задолженностью свыше 60 дней. После погашения просроченной задолженности соответствующий договор лизинга продолжает находиться под мониторингом в реестре ППА в течение дополнительных 30–60 дней.
Таблица 5 – Комплексная система риск – менеджмента и инструменты управления Лизинговой компании «УРАЛСИБ»[13]
Виды рисков
Тип рисков
Компоненты рисков, подлежащие регулированию
Инструментарий управления
Кредитные риски
Риск возникновения неплатежей от клиентов
Минимизация убытков, связанных с ухудшением финансового состояния клиента
1. Система санкционирования кредитных решений.
2. Кредитная политика.
3. Система резервирования (на основании оценки кредитных рисков).
4. Методы оценки и прогнозирования кредитного риска.
Риск утраты или порчи предметов лизинга
Минимизация убытков, связанных с утратой и порчей имущества
1. Мониторинг текущего состояния предмета лизинга.
2. Страхование предмета лизинга.
Риск обесценивая и снижения ликвидности предмета лизинга
Минимизация убытков, связанных с возможной реализацией предмета лизинга
1. Оценка и прогноз изменения рыночной стоимости ликвидности предмета лизинга.
2. Заключение договоров обратного выкупа и ремаркетинга с поставщиками/ производителями.
Финансовые риски
Валютный риск
Чувствительность активов и пассивов к изменению валютных курсов
1. Контроль валютного риска на основании отчета ОВП.
2. Привлечение финансирования в валюте договоров лизинга.
Процентный риск
Чувствительность активов и пассивов к изменению процентных ставок
1. Контроль соблюдения процентной политики по активным операциям на этапе входа в сделку.
2. Финасирование сделок в банке – контрагенте на «зеркальных» условиях.
3. Переменные суммы договоров лизинга в случае финансирования по плавающей ставке.
4. Систематический анализ динамики ставок.
5. Хеджирование.
Риск ликвидности
Структура активов и пассивов по срочности
1. Мониторинг ежедневной платежной позиции.
2. Контроль среднесрочной и долгосрочной ликвидности.
3. Финансирование сделок в банке – контрагенте на «зеркальных» условиях
Риск остаточной стоимости
Минимизация убытков, связанных с бухгалтерским и налоговым учетом
1. Контроль расчета графиков лизинговых платежей на этапе заключения договора лизинга.
Нефинансовые риски
Операционный риск
Соответствие методов корпоративного управления масштабам бизнеса
1. Регламентированные бизнес – процессы и система должностных инструкций.
2. Система предоставления полномочий.
3. Контроль операций подразделением операционной поддержки.
4. Автоматизация бизнес – процессов.
5. Система контроля издержек службой бюджетных контролеров.
6. Система трансляции.
Стратегический риск
Соответствие предлагаемых лизинговых продуктов и услуг ожиданиям и требованиям рынка. Достижение KPI бизнеса.
1. Разработка оперативного (ежегодного) Бизнес – Плана и Стратегического плана развития
2. Система KPI
Страницы: 1, 2, 3, 4
