Информация о распределение инвестиций по годам реализации проекта представлена в табл. 16

Таблица №16

Общие инвестиции, млн.руб.

Примечание к таблице: прирост оборотного капитала рассчитан как среднегодовые затраты на ГСМ, электроэнергию, БВР, текущее содержание и ремонт оборудования, заработную плату и отчисления на социальные нужды.

Источники и условия финансирования проекта. Производственные издержки

Величина первоначальных инвестиций для организации производства составляет 51,88 млн.руб.

Источником финансирования проекта на период строительства месторождения будут являться заемные средства в размере 45,0 млн.руб и Уставный капитал в размере 6,88 млн. руб. Возврат заемных средств производится в течении 3-х лет (2010 г.- 10 млн.руб., 2011г.- 17,5 млн.руб., 2012г.- 17,5 млн.руб).

Источником финансирования проекта на период работы месторождения на полную мощность будут являться собственные средства предприятия в размере 102,23 млн.руб. Информация об источниках финансирования сводится в табл.

Таблица №17

Источники финансирования проекта, млн.руб.

Таблица №18

Производственные издержки, млн.руб.

Примечание к табл.18:

1). Прямые издержки – величина затрат зависит от степени освоения мощности;

2). Прямые издержки – отражается величина средств на оплату труда основных производственных рабочих;

3). Издержки на сбыт – расходы рассчитываются в следующих размерах 2% от объема продаж;

4). Налоги в издержках – налоги относимые на затраты (например, транспортный налог и т.п.) величина расходов принимается 2 % от суммы предшествующих по статьям;

5). ЕСН – единый социальный налог 26 % от средств на оплату труда основных рабочих;

6). Амортизация – показывается годовая величина амортизационных отчислений

Внутренняя норма рентабельности (доходности). Срок окупаемости

Таблица №19

Расчет чистых доходов, млн.руб.

Примечание к табл.19:

1). Доход от продаж – величина дохода зависит от степени освоения мощности;

2). Валовая прибыль – разница между (показ.1 – показ.2);

3). Налог на прибыль - 20% от валовой прибыли;

4). Чистая прибыль – разница между (показ.3 – показ.4);

По данным табл. 19 производим расчет рентабельности Rпр. производства по формуле:

1.                Rпр = (П/n)/И; %

2.                где П – чистая прибыль, млн. руб.; n – срок отработки месторождения, лет;

И – общая сумма инвестиций в проект, млн.руб.

3.                Rпр = (403,98 / 17) / 51,88 = 45 %

Срок окупаемости проекта, без учета дисконтирования, составляет:

4.                Ток = 1 / Rпр = 1 / 45 % = 2 года

Расчет чистых денежных потоков

Таблица №20

Расчет чистых денежных потоков, млн. руб.

Примечание к табл.20:

 А - приток наличностей определяется для каждого года реализации проекта:

1). Источники финансирования;

2). Доходов от продаж;

Б - отток наличностей складывается из:

1). Общей суммы инвестиций;

2). Операционные издержки;

3). Возврат заемных средств;

Pt - Ежегодная разность платежей как разница между притоком денежных средств (А) и величиной их оттока (Б).

Точка безубыточности

Прибыль с единицы продукции 145,00 руб. - 102, 25 руб. (это себестоимость ед.продукции 51 123,14/500 тыс.м.) = 42, 75 руб.

Точка безубыточности будет равна = 686,32 (производственные издержки)/(42,75/145,00) = 2 328 086,8 руб. в год минимальное получение прибыли.

Или в единицах продукции 686,32 тыс. / 42,75 = 16 054,30 кубических метров в год минимальный объем продаж.

Заключение

Приведённые расчёты показали высокую эффективность реализации проекта по разработке Егорьевского месторождения строительного камня.

Предлагаемый бизнес-план организации месторождения камня может быть рекомендован к инвестированию. Возврат инвестиций в размере 45,00 млн.руб. возможен в течение двух лет с момента получения денежных средств.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6