В России на стадии перехода к рыночной экономике практически не

используются как из-за общей экономической нестабильности, так и меньшей

доходности в сравнении с краткосрочными кредитными операциями (например, в

1994 г. удельный вес ссуд продолжительностью более одного года в среднем

коммерческом банке России не превышал 5—7% от общей стоимости выданных

кредитов).

Способ погашения.

• Ссуды погашаемые единовременным взносом (платежом) со стороны заемщика.

Традиционная форма возврата краткосрочных ссуд, весьма функциональная с

позиции юридического оформления, так как не требует использования механизма

исчисления дифференцированного процента.

• Ссуды, погашаемые в рассрочку в течение всего срока действия кредитного

договора. Конкретные условия (порядок) возврата определяются договором, в

том числе — в части антиинфляционной защиты интересов кредитора. Всегда

используются при долгосрочных ссудах и, как правило, при среднесрочных.

Способ взимания ссудного процента.

• Ссуды, процент по которым выплачивается в момент ее общего погашения.

Традиционная для рыночной экономики форма оплаты краткосрочных ссуд,

имеющая наиболее функциональный с позиции простоты расчета характер.

• Ссуды, процент по которым выплачивается равномерными взносами заемщика в

течение всего срока действия кредитного договора. Традиционная форма оплаты

средне- и долгосрочных ссуд, имеющая достаточно дифференцированный характер

в зависимости от договоренности сторон (например, по долгосрочным ссудам

выплата процента может начинаться как по завершении первого года

пользования кредитом, так и спустя более продолжительный срок).

• Ссуды, процент по которым удерживается банком в момент непосредственной

выдачи их заемщику. Для развитой рыночной экономики эта форма абсолютно

нехарактерна и используется лишь ростовщическим капиталом. Из-за

нестабильности экономической ситуации активно применялась в период 1993 —

1995 гг. многими российскими коммерческими банками, особенно по

сверхкраткосрочным (до пяти рабочих дней) ссудам.

Наличие обеспечения.

Доверительные ссуды, единственной формой обеспечения возврата которых

является непосредственно кредитный договор. В ограниченном объеме

применяются некоторыми зарубежными банками в процессе кредитования

постоянных клиентов, пользующихся их полным доверием (подкрепленным

возможностью непосредственно контролировать текущее состояние расчетного

счета заемщика). При средне- и долгосрочном кредитовании могут

использоваться лишь в порядке исключения с обязательным страхованием

выданной ссуды, обычно — за счет заемщика. В отечественной практике

применяются коммерческими банками лишь при кредитовании собственных

учреждений.

Обеспеченные ссуды как основная разновидность современного банковского

кредита, выражающая один из его базовых принципов. В роли обеспечения может

выступить любое имущество, принадлежащее заемщику на правах собственности,

чаще всего — недвижимость или ценные бумаги. При нарушении заемщиком своих

обязательств это имущество переходит в собственность банка, который в

процессе его реализации возмещает понесенные убытки. Размер выдаваемой

ссуды, как правило, меньше среднерыночной стоимости предложенного

обеспечения и определяется соглашением сторон. В отечественных условиях

основная проблема при оформлении обеспеченных кредитов — процедура оценки

стоимости имущества из-за незавершенности процесса формирования ипотечного

и фондового рынков.

Ссуды под финансовые гарантии третьих лиц, реальные выражением которых

служит юридически оформленное обязательство со стороны гаранта возместить

фактически нанесенный банку ущерб при нарушении непосредственным заемщиком

условий кредитного договора. В роли финансового гаранта могут выступать

юридические лица, пользующиеся достаточным доверием со стропы кредитора, а

также органы государственной власти любого уровня, В условиях развитой

рыночной экономики получили широкое распространение прежде всего в сфере

долгосрочного кредитования, в отечественной практике до настоящего времени

имеют ограниченное применение из-за недостаточного доверия со стороны

кредитных организаций не только к юридическим лицам, но и к государственным

органам, особенно муниципального к регионального уровней.

Целевое назначение.

Ссуды общего характера, используемые заемщиком по своему усмотрению

для удовлетворения любых потребностей в финансовых ресурсах. В современных

условиях имеют ограниченное применение в сфере краткосрочного кредитования,

при средне- и долгосрочном кредитовании практически не используется.

Целевые ссуды, предполагающие необходимость для заемщика использовать

выделенные банком ресурсы исключительно для решения задач, определенных

условиями кредитного договора. (например, расчета за приобретаемые товары,

выплаты заработной платы персоналу, капитального развития и т. п.)

Нарушение указанных обязательств, влечет за собою применение к заемщику

установленных договором санкций в форме досрочного отзыва кредита или

увеличения процентной ставки.

Категории потенциальных заемщиков.

Аграрные ссуды — одна из наиболее распространенных разновидностей

кредитных операций, определивших появление специализированных кредитных

организаций - агробанков. Характерной их особенностью является четко

выраженный сезонных характер, обусловленный спецификой

сельскохозяйственного производства. В настоящее время в России эти

кредитные операция осуществляются в основном по линии государственного

кредиты из-за крайне тяжелого финансового состояния большинства заемщиков —

традиционных для плановой экономики аграрных структур, практически не

адаптируемых к требованиям рыночной экономики.

Коммерческий ссуды, предоставляемые субъектам хозяйствования,

функционирующим в сфере торговли и услуг. В основном они имеют срочный

характер, удовлетворяя потребности в заемных ресурсах в части, не

покрываемой коммерческим кредитом. Составляют основной объем кредитных

операций российских банков.

Ссуды посредникам на фондовой бирже, предоставляемые банками

брокерским, маклерским и дилерским фирмам, осуществляющим операции по купле-

продаже ценных бумаг. Характерная особенность этих ссуд в зарубежной и

российской практике — изначальная ориентированность на обслуживание не

инвестиционных, а игровых (спекулятивных) операций на фондовом рынке.

Ипотечные ссуды владельцам недвижимости, предоставляемые как обычными, так

и специализированными ипотечными банками. В современной зарубежной практике

получили столь широкое распространение, что в некоторых источниках

выделяются в качестве самостоятельной формы кредита. В отечественных

условиях начали получать ограниченное распространение лишь с 1994 г., что

связано с незавершенностью процесса приватизации и отсутствием

законодательных актов, четко определяющих права собственности на основные

виды недвижимости (прежде всего — на землю).

Межбанковские ссуды — одна из наиболее распространенных форм

хозяйственного взаимодействия кредитных организаций. Текущая ставки по

межбанковским кредитам является важнейшим фактором, определяющим учетную

политику конкретного коммерческого банка по остальным видам выдаваемых им

ссуд. Конкретная величина этой ставки прямо зависит от

центрального банка, являющегося активным участником и прямым координатором

рынка межбанковских кредитов.

САМОФИНАНСИРОВАНИЕ

Самофинансирование - обязательное условие успешной хозяйственной

деятельности предприятий в условиях рыночной экономики. Этот принцип

базируется на полной окупаемости затрат по производству продукции и

расширению производственно - технической базы предприятия, он означает, что

каждое предприятие покрывает свои текущие и капитальные затраты за счет

собственных источников.

Смысл инвестирования средств в производство продукции состоит в

получении чистого дохода, и если выручка превышает себестоимость, то

предприятие получает его в виде прибыли. Прибыль и амортизационные

отчисления являются результатом кругооборота средств, вложенных в

производство, и относятся к собственным финансовым ресурсам предприятия,

которыми они распоряжаются самостоятельно. Оптимальное использование

амортизационных отчислений и прибыли по целевому назначению позволяет

возобновить производство продукции на расширенной основе.

Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия - это многоцелевой

источник финансирования его потребностей, но основные направления ее

использования можно определить как накопление и потребление. Пропорции

распределения прибыли на накопление и потребление определяют перспективы

развития

предприятия.

Амортизационные отчисления и часть прибыли, направляемая на

накопление, составляют денежные ресурсы предприятия, используемые на его

производственное и научно - техническое развитие, формирование финансовых

активов - приобретение ценных бумаг, вклады в уставной капитал других

предприятий и т. п. Другая часть прибыли, используемая на накопление,

направляется на социальное развитие предприятия. Часть прибыли используется

на потребление, в результате чего возникают финансовые отношения между

предприятием и лицами, как занятыми, так и не занятыми на предприятии.

В современных условиях хозяйствования распределение и использование

амортизационных отчислений и прибыли на предприятиях не всегда

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7